Девелопер Dalian Wanda начал IPO, сократив предложение на треть

Понедельник, 8 декабря 2014 14:41 MSK
 

ГОНКОНГ (Рейтер) - Второй крупнейший в мире девелопер шоппинг-моллов и офисных зданий Dalian Wanda Commercial Properties Co Ltd сократил примерно на треть размер своего гонконгского IPO - до $3,9 миллиарда, чтобы привлечь инвесторов, обеспокоенных существенным долгом компании, говорят аналитики.

Компания, контролируемая китайским миллиардером Ваном Цзяньлинем, начала сделку сегодня, предлагая инвесторам 600 миллионов новых акций, индикативный коридор цены - 41,80-49,60 гонконгского доллара.

Ранее Рейтер сообщал, что первоначально компания рассчитывала привлечь порядка $6 миллиардов. Аналитики сказали, что компания сократила размер предложения, после того как ряд покупателей высказали обеспокоенность ее долгом в 179,7 миллиарда юаней ($29,2 миллиарда) в облигациях и кредитах, который компания нарастила в период быстрого роста в течение десятилетия.

Прайсинг IPO ожидается 16 декабря, листинг - 23 декабря.

Индикативный коридор цены подразумевает показатель P/E на 2015 год в 7,4-8,9 раза, что выше медианного показателя в 5,93 для китайских компаний этого сектора, следует из данных Thomson Reuters.

Группа из 11 инвесторов, включая Инвестиционный фонд Кувейта (KIA) и фонд Och-Ziff намерены купить акции на $2 миллиарда.

Однако высокие показатели долга и продолжающийся спад на китайском рынке недвижимости могут отпугнуть розничных инвесторов, рассчитывающих при покупке на быстрый рост цены акций, говорят аналитики.

(Элцио Баррето. Перевела Ольга Попова)

 
Глава Dalian Wanda Group Ван Цзяньлинь дает интервью в офисе компании в Пекине 3 декабря 2012 года. Второй крупнейший в мире девелопер шоппинг-моллов и офисных зданий Dalian Wanda Commercial Properties Co Ltd сократил примерно на треть размер своего гонконгского IPO - до $3,9 миллиарда, чтобы привлечь инвесторов, обеспокоенных существенным долгом компании, говорят аналитики. REUTERS/Suzie Wong