24 марта 2015 г. / , 07:25 / через 2 года

Лента провела SPO на $225 млн, акции растут

Прохожие у супермаркета Лента в Москве. 3 февраля 2014 года. Ритейлер Лента сообщил во вторник, что определил цену вторичного размещения бумаг в $6,4 за расписку и привлечет от SPO $225 миллионов.Maxim Shemetov

МОСКВА (Рейтер) - Ритейлер Лента, решившийся выйти на рынок акций после успешного SPO Магнита, провел SPO на $225 миллионов или 7,6 процента увеличенного акционерного капитала, якорным инвестором в котором выступил РФПИ.

"РФПИ рад, что помог Ленте в поиске не только азиатских и ближневосточных инвесторов, но также и ряда крупных европейских фондов", - приводятся слова главы РФПИ Кирилла Дмитриева в пресс-релизе фонда.

Два источника Рейтер, близких к размещению, сказали, что на РФПИ и привлеченных им соинвесторов пришлось менее половины размещения.

Компания провела размещение по $6,40 через механизм ускоренного формирования книги заявок, дав инвесторам дисконт к рыночной цене в $6,65 (на момент закрытия торгов в понедельник).

GDR Ленты в Лондоне растут на 4,5 процента до $6,95 к 15.07 МСК.

Компания разместила 35,2 миллиона GDR или 7,6 процента от увеличенного акционерного капитала. На одну акцию Ленты приходится 5 депозитарных расписок.

По словам источника Рейтер, близкого к сделке, книга заявок при ценовых ориентирах в $6,40-6,50 была подписана почти два раза и спрос был на всех уровнях цены.

Среди заявок было четыре от якорных инвесторов, включая западные фонды и РФПИ, сказал Рейтер другой источник.

Букраннерами выступают JP Morgan, Credit Suisse и ВТБ Капитал.

"Продуктовый ритейл хорошо развивается и хорошо растёт, и есть возможность все инфляционные риски переложить на потребителя. Конечно, инвесторы смотрят на этот сектор", - отметил источник.

Чуть более месяца назад владелец крупнейшего российского продуктового ритейлера Магнит Сергей Галицкий продал акции на $143 миллиона.

"Конечно, Магнит и Лента - это две лучшие истории в секторе. И эти истории продаются хорошо. Но эти сделки были совершенно разными", - сказал источник. Лента размещала новые акции, привлекая средства в компанию.

Ранее ритейлер сообщал, что в случае успешного размещения планирует изменить прогноз открытий магазинов, увеличив число новых гипермаркетов до не менее 25, тогда как ранее говорил о 20-25, и оставив прогноз открытия 10-15 супермаркетов без изменения.

По итогам 2014 года Лента показала рост выручки на 34,5 процента, что является лучшим показателем среди публичных компаний в секторе, чистая прибыль выросла на 27 процентов до 9,1 миллиарда рублей, скорректированная EBITDA компании поднялась на 29,8 процента до 21,4 миллиарда рублей, а рентабельность по этому показателю снизилась до 11,0 процентов с 11,4 процента годом ранее.

РЫНОК НЕ ДЛЯ ВСЕХ

С началом украинского кризиса в марте прошлого года и периода санкций российские эмитенты почти оставили попытки привлечения финансирования через рынки акционерного капитала.

Статистика подтверждала лишь худшие опасения, демонстрируя планомерные выводы средств из российских акций в то время, как девальвация национальной валюты в конце прошлого года усилила неблагоприятные ожидания.

Однако с начала года российские фондовые индексы продемонстрировали подъем, и на сегодняшний день, уже отойдя от февральских максимумов, они всё ещё выше закрытия 2014 года на 10-15 процентов.

Участники финансового рынка говорят, что размещения Магнита и Ленты лишь подтверждают, что рынки акционерного капитала всё же открыты для российских компаний, однако в этом случае вряд ли речь идет о возможности IPO.

"Сейчас рынок разовых сделок. Которые можно провести при правильном структурировании и правильном маркетинге", - отметил один из инвестбанкиров.

"Для хороших компаний рынок не закрыт", - согласен и руководитель управления аналитических исследований УК Уралсиб Александр Головцов.

"Эйфорию начала года видно по индексам. Если она есть, то ей определенно надо воспользоваться".

Ольга Попова, Ольга Сичкарь, Злата Гарасюта

0 : 0
  • narrow-browser-and-phone
  • medium-browser-and-portrait-tablet
  • landscape-tablet
  • medium-wide-browser
  • wide-browser-and-larger
  • medium-browser-and-landscape-tablet
  • medium-wide-browser-and-larger
  • above-phone
  • portrait-tablet-and-above
  • above-portrait-tablet
  • landscape-tablet-and-above
  • landscape-tablet-and-medium-wide-browser
  • portrait-tablet-and-below
  • landscape-tablet-and-below