September 20, 2012 / 7:38 AM / 5 years ago

РЖД купит GEFCO на деньги банков, рефинансирует долг в 2013 году

ВРЕМЯ ЧТЕНИЯ 4 МИНУТ

Логотип РЖД, сфотографированный в Москве, 25 февраля 2010 года. Французский автоконцерн PSA Peugeot Citroёn выбрал российскую железнодорожную монополию РЖД из списка претендентов на покупку 75 процентов своего логистического оператора GEFCO и начал с ней эксклюзивные переговоры, сообщили в четверг обе компании.Sergei Karpukhin

МОСКВА (Рейтер) - Российская железнодорожная монополия РЖД купит 75 процентов европейского логистического оператора GEFCO за счет банковских кредитов, которые уже в 2013 году хочет рефинансировать на долговых рынках, сообщил Рейтер замначальника департамента корпоративных финансов РЖД Павел Ильичев.

В четверг владелец GEFCO французский автоконцерн PSA Peugeot Citroen и РЖД сообщили, что PSA выбрал РЖД из списка претендентов и начал с ней эксклюзивные переговоры.

РЖД предложила за пакет в GEFCO 800 миллионов евро, при этом в рамках сделки GEFCO должна будет выплатить PSA Peugeot Citroёn 100 миллионов евро в качестве дополнительных дивидендов, следует из сообщения французского автоконцерна.

"Мы этот проект будем финансировать на коммерческой основе, он является окупаемым, одним из самых эффективных проектов в нашей инвестиционной программе", - сказал Ильичев.

"Финансирование будет банковское, с последующим рефинансированием на рынках капитала, - сказал он. - В начале возьмем банковский кредит, а потом его рефинансируем в более длинный, более комфортный для нас инструмент".

По словам Ильичева, банки, готовые финансировать сделку, найдены:

"У нас уже все готово".

Рефинансировать эти кредиты РЖД планирует в следующем году.

"Инструменты будем выбирать, будем смотреть, что на рынках будет происходить", - сказал Ильичев.

что такое Gefco и зачем она нужна

По данным презентации для совета директоров, с которой удалось ознакомиться Рейтер, GEFCO заработала в 2011 году 187 миллионов евро EBITDA при выручке 3,7 миллиарда евро, то есть рентабельность по EBITDA составила 5,1 процента.

Консультанты, готовившие презентацию, делают вывод, что с учетом синергии от объединения с РЖД инвестиции монополии в GEFCO окупятся за 10 лет.

GEFCO является лидером на высокорентабельном рынке автомобильной логистики в Европе, превосходя своих ближайших конкурентов по объему услуг почти в два раза, а также входит в топ-10 игроков на европейском рынке наземных перевозок грузов, говорится в презентации.

Покупка GEFCO, основными клиентами которой являются Peugeot и американская General Motors, позволит РЖД снизить себестоимость продукции, говорится в документе.

"Следующим логичным шагом будет развитие сети продаж услуг транзитных трансконтинентальных перевозок через международную логистическую компанию".

"Приобретение GEFCO поможет РЖД активизировать привлечение транзитных грузопотоков на трансконтинентальном маршруте Европа-Азия", - сообщила РЖД в четверг.

PSA продает GEFCO из-за собственных финансовых трудностей, которые заставляют ее избавляться от непрофильных активов.

"РЖД планирует сохранить менеджмент GEFCO и все существующие подразделения, участвующие в оказании услуг концерну PSA", - сообщила РЖД.

Сделку должны одобрить антимонопольные органы Германии, Кипра, Италии, Польши, Словакии, а также России, Турции и Украины, говорится в презентации. Ожидаемая общая продолжительность рассмотрения - 10-12 недель.

В рамках эксклюзивных переговоров, о которых сегодня официально объявили компании, будет утверждено соглашение акционеров РЖД и PSA и пройдут консультации с советами трудовых коллективов.

Финансовыми консультантами сделки выступают JP Morgan и ВТБ Капитал, сообщила РЖД.

Ранее источники говорили Рейтер, что в списке претендентов были Gores Group, Platinum Equity, PAI и CVC совместно с AXA Private Equity.

Глеб Столяров

0 : 0
  • narrow-browser-and-phone
  • medium-browser-and-portrait-tablet
  • landscape-tablet
  • medium-wide-browser
  • wide-browser-and-larger
  • medium-browser-and-landscape-tablet
  • medium-wide-browser-and-larger
  • above-phone
  • portrait-tablet-and-above
  • above-portrait-tablet
  • landscape-tablet-and-above
  • landscape-tablet-and-medium-wide-browser
  • portrait-tablet-and-below
  • landscape-tablet-and-below