April 29, 2013 / 6:53 AM / 4 years ago

ВТБ готовится к SPO с поддержкой крупных иностранных фондов

ВРЕМЯ ЧТЕНИЯ 4 МИНУТ

Логотип банка ВТБ на крыше здания в Москве, 18 марта 2013 года. Второй по величине российский госбанк ВТБ сообщил, что привлечет в капитал до 102,5 миллиарда рублей путем выпуска 2,5 триллиона дополнительных акций по открытой подписке по цене 0,041 рубля за одну акцию.Sergei Karpukhin

МОСКВА (Рейтер) - Второй по величине российский госбанк ВТБ сообщил, что привлечет в капитал до 102,5 миллиарда рублей путем выпуска 2,5 триллиона дополнительных акций по открытой подписке по цене 0,041 рубля за одну акцию.

Привлечение дополнительных средств в капитал позволит банку после размещения увеличить показатель достаточности базового капитала и показатель достаточности собственных средств приблизительно до 11,9 и 16,3 процента по состоянию на 31 декабря 2012 года.

Источники Рейтер говорили на прошлой неделе, что госбанк ВТБ к воскресенью нашел покупателей на все 2,5 триллиона акций объявленной в пятницу вечером допэмиссии.

ВТБ сообщил, что получил твердые обязательства участвовать в подписке на все дополнительные акции в рамках предложения от группы инвесторов, в том числе, существующих и предполагаемых акционеров, включая три крупных фонда национального благосостояния: Norges Bank Investment Management (Норвегия), Qatar Holding LLC (Катар) и Государственный нефтяной фонд Республики Азербайджан.

"Банк хочет расти быстрее рынка, особенно в рознице, поэтому ему нужен капитал, несмотря на то, что в целом у него сейчас все неплохо после выпуска гибридных евробондов. В принципе, они сделали как обещали - не выходили на рынок пока не заручились пулом инвесторов почти на весь объем", - сказал Андрей Клапко, аналитик Газпромбанка.

Объявление деталей допэмиссии слегка оживило участников российского фондового рынка: бумаги госбанка показали в первой половине сессии максимальный дневной рост за месяц и собрали четверть всего объема торгов акциями на бирже, дорожая к середине дня на 3,0 процента до 0,04665 рубля.

"По этим ценам (0,041 рубля) это может быть интересная инвестиция, поэтому и акции растут - из-за крупных инвесторов может не остаться акций для небольших инвесторов. Прибыль ВТБ более волатильная, чем у Сбербанка, однако при том мультипликаторе, при котором ВТБ размещается, это может быть интересно. Вряд ли банковские активы будут стоить еще более дешево. По моим расчетам, ВТБ размещается price to book value в 0,5 на 2013 год. Это с полным правом можно назвать самым дешевым банковским SPO в новейшей банковской истории России", - сказал Клапко.

Акционеры ВТБ по состоянию на 26 апреля имеют преимущественное право приобрести акции допэмиссии по цене предложения. ВТБ ожидает, что Росимущество не будет принимать участие в предложении, а его текущая доля после размещения допэмиссии может уменьшиться до 60,93 процента с 75,5 процента.

Ожидаемый срок действия преимущественного права — с 6 по 17 мая 2013 года. Ориентировочная дата, по состоянию на которую будет составлен список акционеров, имеющих право на получение дивидендов по результатам финансового года, окончившегося 31 декабря 2012 года — 13 мая 2013 года. Инвесторы, участвующие в приобретении дополнительных акций, не будут участвовать в распределении дивидендов за 2012 год.

ВТБ рассчитывает укрепить акционерную базу путем привлечения новых крупных и стратегических инвесторов и укрепить отношения с существующими институциональными акционерами, говорится в сообщении банка.

"Шансы на то, что этой сделкой они перевернут страницу в своей истории, есть. Но, с другой стороны, есть инициатива государства полностью выйти из капитала ВТБ к 2016 году - не очень ясно, каким будет бизнес-кейс ВТБ без государства. Но они уже стремятся к тому, чтобы встать на рыночные рельсы, развиваться как самостоятельная структура. Шанс на это есть", - считает Клапко.

ВТБ заработал в 2012 году столько же, сколько в предыдущем, благодаря ударному четвертому кварталу, в котором банк улучшил маржу и вернулся к росту кредитного портфеля благодаря увеличению капитала.

Чистая прибыль ВТБ, рассчитанная по МСФО, выросла в четвертом квартале почти на 70 процентов в годовом выражении до 30,4 миллиарда рублей, сообщил банк, превысив ожидания аналитиков в 25,7 миллиарда рублей.

Екатерина Голубкова, текст Елены Ореховой. Редактор Дмитрий Антонов

0 : 0
  • narrow-browser-and-phone
  • medium-browser-and-portrait-tablet
  • landscape-tablet
  • medium-wide-browser
  • wide-browser-and-larger
  • medium-browser-and-landscape-tablet
  • medium-wide-browser-and-larger
  • above-phone
  • portrait-tablet-and-above
  • above-portrait-tablet
  • landscape-tablet-and-above
  • landscape-tablet-and-medium-wide-browser
  • portrait-tablet-and-below
  • landscape-tablet-and-below