3 февраля 2014 г. / , 13:23 / 4 года назад

ENRC может продать медные рудники в Конго ради оплаты долга

* Glencore, Trafigura заинтересованы в медном руднике Frontier

* Учредители ENRC должны $1,7 млрд российским банкам

* Один лишь рудник Frontier может стоить более $1 млрд - источники

* Активы в Мозамбике, Бразилии сложнее продать

ЛОНДОН/СИДНЕЙ, 3 фев (Рейтер) - Казахский горнорудный гигант ENRC рассматривает возможность продажи всех своих международных активов, включая медные рудники в Конго, а её основателям нужно погасить большой кредит, который они взяли, чтобы приватизировать компанию, сообщили отраслевые и банковские источники.

Среди наиболее вероятных покупателей медных рудников в Демократической Республике Конго (ДРК) - главной ценности портфеля ENRC за пределами Казахстана - являются торговая и горнодобывающая группа Glencore Xstrata и ее соперник Trafigura, сообщили источники.

Три основателя ENRC и правительство Казахстана в прошлом году потратили $4,5 миллиарда на делистинг акций с Лондонской фондовой биржи. Став публичной, компания лет была под прицелом международной общественности, пережив обвинения в коррупции, сражения в совете директоров и снижение цен на сырьевые товары .

Для финансирования своей доли сделки трио учредителей пришлось взять на кредит на $1,7 миллиарда у российских ВТБ и Сбербанка по ставке около 7-9 процентов, сообщил осведомлённый источник.

ENRC обременена и собственным долгом в размере около $6 миллиардов. Большая часть этой суммы была использованы для финансирования приобретения активов по всему миру в предыдущие годы.

Чтобы сдержать наращивание долга, основатели в августе сообщили, что сосредоточатся на Казахстане, а ENRC может продать некоторые международные активы. В то время считалось, что компания оставит себе самое ценное - медные рудники в Конго.

Но долг вырос, и учредители поняли, что продажа других, менее развитых активов, может оказаться сложным делом, после чего приняли решение также рассмотреть продажу активов в Конго, сообщили источники.

"Они продают все активы, которые не находятся в Казахстане, - сказал один из источников. - Они пока не наняли консультантов, но есть сильное желание продать. Вероятно, они будут идти в этом направлении".

ENRC заявила, что не может комментировать возможную продажу каких-либо активов. Trafigura и Glencore от комментариев отказались, а ВТБ и Сбербанк не ответили на письма с просьбой прокомментировать ситуацию.

Помимо основных подразделений по добыче феррохрома, алюминия и железной руды в Казахстане, у компании есть активы в Африке и Бразилии.

Отраслевые игроки сказали, что компании было бы нелегко продать большинство из них, учитывая слабый прогноз цен на металлы, но на медные проекты в Конго, в том числе на большой рудник Frontier в провинции Катанга, уже есть претенденты.

Один лишь Frontier, на котором недавно началось производство и который способен выпускать около 90.000 тонн медного концентрата в год, может принести компании больше $1 миллиарда, по оценкам отраслевых источников.

Но история этих активов может отпугнуть некоторых потенциальных покупателей.

ENRC приобрела рудники Frontier, Lonshi и Kolwezi в ходе спорной сделки 2010 года после того, как они были конфискованы у конкурирующей First Quantum.

Разногласия между двумя компаниями были разрешены только два года спустя после выплаты $1,25 миллиарда компенсации First Quantum, но приобретение ENRC стало объектом пристального внимания британских властей.

"Frontier и другие активы в Конго легче всего продать, но у них есть небольшая проблема: их история с First Quantum и тот факт, что они находятся в Конго", - сказал другой источник, знакомый с активами.

"Конго не слишком привлекательное место из-за политической нестабильности. Проблема покупки активов здесь состоит в том, что в следующем году у вас могут их изъять".

"GLENCORE ИНТЕРЕСУЕТСЯ"

Знание страны и связи, безусловно, могут помочь. Исходя из этого, Glencore Xstrata, работает в Конго много лет, может иметь преимущество.

Железорудный проект ENRC в Бразилии и угольный проект в Мозамбике будет сложнее продать, сообщили источники.

Бразильским активам, купленные у железорудной Zamin за $1 миллиард, не хватает ключевой лицензии - на порт.

Угольный проект на начальной стадии в Мозамбике, расположенный рядом с принадлежащим Rio Tinto проблемным рудником Riversdale, конкурирует с другими, более крупными активами на продажу в том же районе.

Бразильская Vale также планирует продать от 15 до 25 процентов акций угольных операций, которые включают и проекты в Мозамбике.

Если ENRC решит, что возможна даже продажа казахских активов, то Glencore и в этом случае будет наиболее вероятным покупателем, сообщили источники.

"Glencore хотела бы купить активы в Казахстане, если они выставят их на продажу. Это естественный покупатель", - сказал источник в банковском секторе.

Крупнейший в мире сырьевой трейдер Glencore Xstrata на пару с властями Казахстана владеет долей в Казцинке и приобрела акции местных золоторудных месторождений . (Сильвия Антониоли, Мелани Бертон, Анджули Дэвис. Перевел Александр Кривов)

0 : 0
  • narrow-browser-and-phone
  • medium-browser-and-portrait-tablet
  • landscape-tablet
  • medium-wide-browser
  • wide-browser-and-larger
  • medium-browser-and-landscape-tablet
  • medium-wide-browser-and-larger
  • above-phone
  • portrait-tablet-and-above
  • above-portrait-tablet
  • landscape-tablet-and-above
  • landscape-tablet-and-medium-wide-browser
  • portrait-tablet-and-below
  • landscape-tablet-and-below