April 10, 2015 / 4:39 PM / 2 years ago

АНАЛИЗ-Сильный рубль взбодрил рынок метугля в РФ, но надолго ли

ВРЕМЯ ЧТЕНИЯ 6 МИНУТ

* Рублевые цены на концентрат коксующегося угля выросли на 15-30% в 1 кв

* Рынок не уверен в дальнейшем росте цен из-за слабеющего спроса

* Рост цен в РФ может оживить более дешевый импорт из Казахстана

Диана Асонова

МОСКВА, 10 апр (Рейтер) - Низкие цены на мировом рынке коксующегося угля и укрепляющийся рубль возвращают привлекательность российскому рынку по сравнению с экспортом, но этот рост ограничен осторожным спросом в условиях кризиса металлургической промышленности.

Коксующийся уголь, используемый для выплавки стали, дешевеет из-за перепроизводства и падающего спроса в условиях слабой глобальной экономики, поэтому российским угольщикам, резко нарастившим экспорт после прошлогоднего обвала рубля, опять становится выгоднее поставлять сырье в Россию.

Российский рынок коксующегося угля в апреле-июне будет гораздо привлекательнее экспортного, так как мировые цены продолжат снижаться, а внутренние могут укрепляться на фоне дорожающего рубля, говорится в отчете московского аналитического агентства Metals and Mining Intelligence (MMI).

Уголь твердых марок, служащий индикатором мирового рынка, подешевел с пиков 2011 года втрое до $90-$95 за тонну в портах крупнейшего экспортера Австралии под давлением сырья с новых проектов, запущенных в неоправдавшейся надежде на китайский спрос.

Российские поставщики угля после обвала рубля подняли рублевые цены в начале года на двузначную величину в попытке подтолкнуть доходность внутренних продаж до экспортных. Они рассчитывают и на дальнейший рост в течение года.

Россия в 2014 году снизила экспорт коксующегося угля на 5 процентов, по данным ЦДУ ТЭК. Но в декабре, после того как рубль был отпущен в свободное плавание, российская валюта за день обрушилась более чем на четверть, поставки сырья за рубеж взлетели на 12 процентов.

Из-за обесценения рубля средняя долларовая цена реализации угольного концентрата публичными компаниями, которые существенную часть сырья продают на свои же российские заводы, по итогам года рухнула на 17-20 процентов. Рублевые цены, по данным Минэнерго, по итогам года почти не изменились, вернувшись к уровню около 4.100 рублей за тонну.

вдогонку за валютой

Крупнейший производитель коксующегося угля в стране Евраз в первом квартале 2015 года поднял цены примерно на 25 процентов к предыдущему кварталу, сказал гендиректор и совладелец компании Александр Фролов в начале апреля.

По словам топ-менеджера подконтрольной Евразу угольной компании Распадская, которая добывает более 10 миллионов тонн коксующегося угля в год, с начала февраля она подняла цены на концентрат примерно до 3.200 рублей за тонну, что на 16 процентов выше указанных в презентации контрактных цен третьего квартала (2.750 рублей за тонну концентрата полутвердых марок, ГЖ по российским стандартам).

Поставщики угля других сортов (КС, ОС в российской классификации) в начале года подняли цены на 35-40 процентов и ожидают дальнейшего их роста, сказал директор Распадской Сергей Степанов в конце марта.

"С января все стараются достичь экспортного паритета. В среднем за первый квартал рост цены у нас произошел на 25 процентов", - сказал Рейтер топ-менеджер группы Кокс, ежегодно закупающей в Кузбассе около 4 миллионов тонн рядового угля и концентрата для расположенного там же коксохимического производства.

"Чем дороже марка, тем больше рост. На (марки) К и Ж рост почти в два раза, на остальные поменьше", - сказал по телефону Сергей Фролов, вице-президент по стратегии и коммуникациям входящей в Промышленно-металлургический холдинг компании.

Второй по величине производитель угля в РФ Кузбассразрезуголь, в 2014 году продавший 3,9 миллиона тонн концентрата коксующегося угля, с 1 февраля повысил внутренние цены на 31 процент до 3.800 рублей за тонну, сообщила Рейтер пресс-служба контролирующего компанию УГМК-Холдинга.

Компания, экспорт которой ориентирован в первую очередь на столкнувшуюся с сепаратизмом граничащих с Россией промышленных областей Украину, в прошлом году продала на внешний рынок 42 процента своей продукции, 1,6 миллиона тонн. Для сохранения поставок на прошлогоднем уровне ей нужны нормализация ситуации на востоке Украины и стабильный спрос со стороны потребителей в странах азиатско-тихоокеанского региона.

неуловимый паритет

Во втором квартале на российском рынке коксующегося угля возможно еще небольшое повышение, сказал Степанов в конце марта. Он не стал оценивать величину прироста, сославшись на невозможность определить экспортный паритет в условиях сильно плавающего курса рубля к доллару.

По мнению Сергея Фролова из Кокса, после взлёта первого квартала цены должны стабилизироваться, но в случае резкого роста себестоимости добычи из-за ускорения инфляции он допускает возможность дополнительного удорожания сырья до конца года в пределах 5-10 процентов, хотя и считает его маловероятным из-за ослабления платежеспособного спроса металлургов.

"Спрос (на уголь) в этом году сильно снижается. Если будет слишком дорогой уголь, мощности будут просто останавливаться. Цены на сталь снизились почти вдвое, на чугун - чуть меньше, - сказал он. - Цены (на уголь) близки к экспортному паритету, может быть, чуть ниже, но при этом внутренние потребители не могут платить больше".

Горячекатаный прокат из СНГ в портах Черного моря CIS-HRC-EXPRU подешевел за год на 33 процента.

По данным MMI, в рамках переговоров на второй квартал поставщики настаивают на дальнейшем росте цен на 10-40 процентов, однако меткомбинаты не готовы принимать повышение, так как стальная продукция дешевеет, рубль дорожает, а мировые индикаторы идут вниз.

"Однако наличие ряда контрактов по новым ценам может привести к тому, что и остальным придется принять повышение", - говорится в мартовском отчете MMI. - В связи с этим отдельные потребители планируют с мая нарастить закупки из Казахстана и диверсифицировать поставки с внутреннего рынка".

По данным системы мониторинга железнодорожных перевозок Грузопоток, доля казахстанского концентрата в январе-феврале года на российском рынке составила всего 1-2 процента по сравнению с 4-5 процента за аналогичный период 2014 года. (Редактор Андрей Кузьмин)

0 : 0
  • narrow-browser-and-phone
  • medium-browser-and-portrait-tablet
  • landscape-tablet
  • medium-wide-browser
  • wide-browser-and-larger
  • medium-browser-and-landscape-tablet
  • medium-wide-browser-and-larger
  • above-phone
  • portrait-tablet-and-above
  • above-portrait-tablet
  • landscape-tablet-and-above
  • landscape-tablet-and-medium-wide-browser
  • portrait-tablet-and-below
  • landscape-tablet-and-below