8 августа 2011 г. / , 03:02 / 6 лет назад

ПОВТОР-Акционеры ММВБ и РТС одобрили слияние

МОСКВА, 5 авг (Рейтер) - Акционеры ведущих российских бирж ММВБ и РТС одобрили слияние, чтобы создать одного из крупнейших операторов в Восточной Европе, предоставляющих доступ к торговле всеми классами активов.

Подавляющее большинство акционеров ММВБ вечером пятницы проголосовали за объединение, а отрицательный ответ дали только владельцы 6,6 процента акций биржи, сказал журналистам в ходе телеконференции глава ММВБ Рубен Аганбегян.

Против выступил миноритарий ММВБ - Еврофинанс Капитал, владеющий 6,2 процента акций.

Выплаты акционерам ММВБ, несогласным со сделкой или не участвовавшим в собрании, будут производиться исходя из оценки биржи в 103,5 миллиарда рублей, но они не могут превышать 10 процентов стоимости чистых активов биржи. Максимальный объем таких выплат может составить 5,5 миллиарда рублей для акционеров ММВБ и $8 миллионов для акционеров РТС, пояснил Аганбегян, добавив, что собственных средств ММВБ для этого будет достаточно.

Объединенная площадка готовится провести IPO в 2013 году, а анки-организаторов размещения и юристов планирует нанять этой осенью.

Разработка конфигурации рынков новой биржи и обсуждение других вопросов бизнеса также начнутся осенью. Оставит ли биржа оба ключевых фондовых индекса - РТС .IRTS и ММВБ - или предложит альтернативу, пока не решено.

"Мы не откажемся от индекса РТС, поскольку он интересен рынку, у него есть свои потребители. От индекса ММВБ мы тоже пока не отказываемся. С индексами мы определимся к концу этого года", - сказал Аганбегян.

Первый отчет объединенной биржи по международным стандартам а 2011 год появится в первом квартале 2012 года.

Ранее в пятницу согласие на слияние бирж дали акционеры РТС.

"За присоединение РТС к ММВБ проголосовали 99,77 процента акционеров РТС, которые приняли участие в сегодняшнем собрании акционеров", - сообщил представитель биржи.

Теперь биржам необходимо получить одобрение Федеральной антимонопольной службы РФ.

ММВБ подписала юридическое соглашение о приобретении контрольного пакета РТС с пятью основными акционерами последней в конце июня.

Справочные данные о двух биржах, а также параметры сделки оступны по коду.

Помешать слиянию площадок в последний момент попытался Еврофинанс Капитал - он обратился к Центробанку РФ, преобладающему акционеру ММВБ, с просьбой проголосовать против сделки на собрании акционеров.

Еврофинанс Капитал посчитал условия сделки невыгодными для акционеров ММВБ после получения в конце июня финальной оценки рыночной стоимости обеих бирж и проектов других документов в итоговом виде. Как считает Еврофинанс Капитал, стоимость ММВБ была занижена на $1,8 миллиарда, а оценка РТС, напротив, завышена.

Миноритарий отмечает, что сделка подрывает финансовую устойчивость ММВБ, поскольку в результате всех выплат акционерам РТС размер собственных средств ММВБ сократится примерно в два раза. Кроме того, ММВБ берет на себя обязательство обратного выкупа акций ММВБ у акционеров РТС на 36,4 миллиарда рублей (включая гарантированную доходность 12,5 процента годовых) в случае, если IPO объединенной площадки не состоится в течение двух лет, в том числе, из-за неблагоприятной конъюнктуры рынка, говорится в письме Еврофинанс Капитала председателю ЦБ Сергею Игнатьеву.

ММВБ не сможет осуществить обратный выкуп акций за счет собственных средств и тогда бирже потребуется финансовая помощь ЦБ и других акционеров, считает миноритарий ММВБ. В качестве альтернатив Еврофинанс Капитал предлагает самостоятельное проведение IPO ММВБ в 2012 году на сумму не менее $1 миллиарда с привлечением стратегического инвестора, альянс с одной из ведущих мировых площадок либо создание биржевого холдинга совместно с РТС, в котором акционеры ММВБ получат 66 процентов.

Руководство ММВБ считает расчеты Еврофинанс Капитала ошибочными. По оценке ММВБ, собственных средств биржи будет достаточно для осуществления необходимых выплат акционерам РТС без ущерба для ее финансовой устойчивости.

"На выкуп акций у акционеров РТС будет потрачено до 12 миллиардов рублей, кроме того, часть акционеров РТС предъявила к выкупу менее 35 процентов акций, так что сумма будет еще меньше", - сказал глава ММВБ Рубен Аганбегян.

Варианты сделки, которые предлагает миноритарий вместо существующей схемы, вызывают у руководства ММВБ вопросы. Альтернативный план предполагает сохранение двух биржевых холдингов, валютной биржи и фондовой биржи, в рамках одной группы с разными составами акционеров. Кроме того, затрудняется выход ЦБ из капитала ММВБ, что противоречит поручению президента РФ.

Предлагаемая схема создаст непрозрачные финансово- хозяйственные отношения внутри группы, убежден Аганбегян. Номинальным держателем принадлежащих миноритарию акций ММВБ выступает Еврофинанс Моснарбанк, который также является обслуживающим банком и финансовым консультантом Еврофинанс Капитала. Блокирующие пакеты акций Еврофинанс Моснарбанка принадлежат структурам Газпромбанка и ВТБ (VTBR.MM), а почти 50 процентов компании - правительству Венесуэлы через Fonden S.A, свидетельствуют данные ЦБ РФ.

Злата Гарасюта. Редактор Дмитрий Антонов

0 : 0
  • narrow-browser-and-phone
  • medium-browser-and-portrait-tablet
  • landscape-tablet
  • medium-wide-browser
  • wide-browser-and-larger
  • medium-browser-and-landscape-tablet
  • medium-wide-browser-and-larger
  • above-phone
  • portrait-tablet-and-above
  • above-portrait-tablet
  • landscape-tablet-and-above
  • landscape-tablet-and-medium-wide-browser
  • portrait-tablet-and-below
  • landscape-tablet-and-below