April 22, 2020 / 11:13 AM / 4 months ago

Мечел расстался с Эльгой в обмен на возможность гасить долг 10 лет

МОСКВА (Рейтер) - Российская горно-металлургическая компания Мечел получила от основных кредиторов согласие растянуть погашение долга на 10 лет, расставшись с флагманским Эльгинским угольным проектом.

Мечел, который контролируется бизнесменом Игорем Зюзиным и его семьей, с чистым долгом на конец 2019 года в 400 миллиардов рублей заключил соглашение с главными кредиторами - госбанками ВТБ и Газпромбанком - о реструктуризации и переносе погашения долга, ранее предстоящего в 2020-2022 годах.

Частью сделки стала продажа 51% в Эльгинском проекте, одном из крупнейших в мире месторождений коксующегося угля, на развитие которого у компании нет денег.

Мечел в прежние годы не раз договаривался с банками о реструктуризации долгов, накопленных до кризиса 2008 года для инвестиций в расширение производства, включая Эльгу, на освоение которой делал ставку.

В 2016 году три российских банка Газпромбанк, ВТБ и Сбербанк после длительных переговоров согласились перенести погашение долга на 2020-2022 год и фактически спасли компанию от грозящего банкротства. Тогда Мечелу пришлось продать 49% Эльги и потратить привлеченные деньги на снижение долга перед Сбербанком, который впоследствии полностью вышел из кредиторов.

В прошлом году Мечел снова столкнулся с проблемами, признав, что ему не хватит денег, чтобы начать погашать долг в 2020 году, и вступив в новые переговоры.

Мечел сообщил в среду, что продал 51% в Эльге компании А-Проперти Альберта Авдоляна за 89 миллиардов рублей, которые потратит на погашение долга перед ВТБ и Газпромбанком пропорционально их долям в портфеле.

Покупатель Эльги, ранее выкупивший долю Газпромбанка в проекте за 45 миллиардов рублей, также погасил долг Мечела перед корпорацией ВЭБ на сумму $107 миллионов.

Основные кредиторы ВТБ и Газпромбанк согласились растянуть погашение долга Мечела на семь лет - до марта 2027 года с возможностью продления еще на три года.

После закрытия сделки долговая нагрузка Мечела снизится на 145 миллиардов рублей, сообщила компания, а реструктурированный долг перед ВТБ и Газпромбанком составит 237 миллиардов рублей.

График платежей предусматривает погашение основного долга с этого года и плавное увеличение нагрузки до 2030 года, сказала представитель Мечела.

“В текущих экономических условиях и существующего уровня долга мы приняли для себя непростое, но взвешенное решение о продаже Эльгинского угольного комплекса... Сокращение финансовой нагрузки будет способствовать реализации инвестиционной программы, направленной на увеличение добычи и переработки угля”, - сказал глава компании Олег Коржов. “Это позволит нам сохранить финансовую и социальную стабильность”.

В портфеле Мечела после продажи Эльги останутся два добывающих актива - Якутуголь и Южный Кузбасс.

ВТБ ждет, что продажа Эльги и снижение долга благоприятно повлияют на развитие активов Мечела, увеличит объемы производства и возможность обслуживания кредитов.

Газпромбанк считает, что это также поддержит социальную стабильность в регионах присутствия компании.

Мечелу еще нужно договориться о реструктуризации с держателями кредита на $500 миллионов, привлеченного под гарантии экспортных агентств.

“Переговоры с ECA-кредиторами продолжаются”, - сказала представитель компании, отказавшись привести детали.

Акции Мечела отреагировали на сделку ростом, к 16.18 МСК подорожав на Московской бирже на 8,65% до 71 рубля.

Продажа Эльги в моменте облегчит жизнь Мечелу, но уменьшит шансы на будущий рост, способность инвестировать и обслуживать самостоятельно долги, сказал Рейтер аналитик БКС Кирилл Чуйко.

“Симптомы будут легче, шансы на излечение - меньше”.

ПОКУПАТЕЛЬ ЭЛЬГИ

Малоизвестная А-Проперти принадлежит бизнесмену Авдоляну, основателю и бывшему совладельцу телекоммуникационной компании Yota, чье состояние российский Forbes оценивает в $800 миллионов.

Он заявил об интересе к Эльге почти год назад, сообщив, что готов развивать проект вместе с газодобывающим активом в Якутии и Огоджинским угольным месторождением, принадлежащим компании Востокуголь и Ростеху.

На покупку Эльги у Мечела и Газпромбанка Авдоляну потребовалось 134 миллиарда рублей, а с учетом погашения долга перед ВЭБом сумма сделки составила 142 миллиарда рублей.

Для финансирования использованы средства акционеров и заем консорциума российских банков, сообщила А-Проперти.

Покупатель пока не раскрыл планов развития Эльгинского комплекса, требующего масштабных инвестиций, в том числе в железную дорогу.

Мечел уже вложил около 77 миллиардов рублей в комплекс и строительство единственной частной в России железной дороги, но дальнейший рост добычи на Эльге, где сейчас добывается около 4-5 миллионов тонн, ограничен пропускной способностью магистрали.

Анастасия Лырчикова. При участии Таьяны Вороновой. Редактор Антон Зверев

0 : 0
  • narrow-browser-and-phone
  • medium-browser-and-portrait-tablet
  • landscape-tablet
  • medium-wide-browser
  • wide-browser-and-larger
  • medium-browser-and-landscape-tablet
  • medium-wide-browser-and-larger
  • above-phone
  • portrait-tablet-and-above
  • above-portrait-tablet
  • landscape-tablet-and-above
  • landscape-tablet-and-medium-wide-browser
  • portrait-tablet-and-below
  • landscape-tablet-and-below