November 2, 2010 / 8:13 AM / 9 years ago

Ритейлер Окей привлек $420 млн в ходе IPO

Мария Плис, Ольга Попова

Сотрудник банка Korea Exchange Bank пересчитывает деньги, 6 января 2010 года. Российский ритейлер Окей определил цену IPO в $11, примерно посередине названного ранее ценового диапазона $9,9-12,9, сообщила компания во вторник. REUTERS/Choi Bu-Seok

МОСКВА (Рейтер) - Российский продуктовый ритейлер Окей привлек $420 миллионов в ходе IPO на Лондонской бирже, прошедшего, по мнению инвесторов и аналитиков, вполне успешно.

Во вторник Окей определил цену IPO в $11 за одну глобальную депозитарную расписку (GDR), примерно посередине названного ранее ценового диапазона $9,9-12,9. Компания и ее ключевые акционеры продали 38,1 миллиона акций, выручив $420 миллионов.

Капитал компании после размещения составит 268,28 миллиона акций. Таким образом, Окей оценил себя в $2,951 миллиарда.

Окей разместил обыкновенные акции на Лондонской бирже в форме GDR в соотношении 1:1.

Непосредственно в компанию поступит $161 миллион, из которых $149 миллионов Окей направит на открытие или приобретение новых магазинов в ближайшие годы, сказано в сообщении.

Организаторы размещения - банки Goldman Sachs и ВТБ Капитал - смогут получить опцион “green shoe”, в котором будет использовано до 3,8 миллиона акций. С учетом опциона для организаторов Окей привлечет $461 миллион.

В свободном обращении после размещения будет находиться примерно 14,2 процента акций.

Ритейлер объединяет 52 магазина в 18 российских городах, работающих преимущественно в формате гипермаркета и, по данным Рейтер, является седьмой по объему продаж сетью продуктовых магазинов в России.

ОКЕЙ НА УРА

IPO Окей станет первым в “осеннее окно” удачным размещением среди компаний с российскими активами.

“Уровень переподписки был очень высокий. В книге - более ста инвесторов, речь идет о долгосрочных институциональных инвесторах”, - сообщил Рейтер источник на финансовом рынке.

Большая часть инвесторов - 43 процента заявок - пришлась на покупателей из Великобритании, 39 процентов - США, 13 процентов - из Европы, 2 процента - из России и еще около 3 процентов из других стран, сообщил источник на финансовом рынке, знакомый с деталями размещения.

Почти 60 процентов объема размещения скупили десять крупнейших покупателей, добавил он.

“Похоже, IPO оказалось удачным - основными покупателями были западные фонды. Это говорит о том, что у зарубежных инвесторов есть понимание, насколько высокие мульпликаторы надо платить за компании в потребительском секторе на развивающихся рынках. Цену этого IPO нельзя считать низкой, но Окей - это качественный актив с очень хорошим управлением”, - сказала Рейтер аналитик Ренессанс Капитала Наташа Загвоздина.

По ее мнению, стартовая цена акций Окей в $11 предполагает дисконт к мультипликаторам розничной сети Магнит, но премию к крупнейшему игроку на российском розничной рынке X5 Retail Group.

Другой источник в банковских кругах отметил, что успеху IPO Окей как раз поспособствовала успешная серия встреч с инвесторами Магнита, чья стратегия предполагает агрессивное развитие гипермаркетов в ближайшие годы.

“Западные инвесторы были в восторге от бесед с Магнитом, которые прошли по времени буквально накануне роуд-шоу Окей. Так что неудивительно, что Окей приняли на “ура”, - сказал собеседник Рейтер.

В первом полугодии 2010 года Окей получил 869 миллионов рублей чистой прибыли по МСФО против убытка годом ранее, следует из меморандума компании. Выручка ритейлера в январе-июне увеличилась на 21 процент, составив 38,25 миллиарда рублей.

Долг сети Окей, по данным на конец июня 2010 года, составлял 15,1 миллиарда рублей. Соотношение долга к EBITDA - 2,5.

Компания Окей основана в 2001 году в Санкт-Петербурге. Основные акционеры - Дмитрий Коржев и Дмитрий Троицкий, каждый владеющие по 32 процента акций группы Окей, Борис Волчек (25 процентов) и Хиллар Тедер (11 процентов).

После размещения миноритарный пакет акций группы может получить бизнесмен Андрей Семенов, который ранее не входил в совет директоров и в команду менеджеров компании, сказано в меморандуме Окей.

Семенов может выкупить 10 процентов от пакета Тедера в оффшоре Barleypark Limited, который сейчас владеет 11 процентами группы.

При участии Марии Киселёвой. Редактор Антон Зверев

0 : 0
  • narrow-browser-and-phone
  • medium-browser-and-portrait-tablet
  • landscape-tablet
  • medium-wide-browser
  • wide-browser-and-larger
  • medium-browser-and-landscape-tablet
  • medium-wide-browser-and-larger
  • above-phone
  • portrait-tablet-and-above
  • above-portrait-tablet
  • landscape-tablet-and-above
  • landscape-tablet-and-medium-wide-browser
  • portrait-tablet-and-below
  • landscape-tablet-and-below