27 октября 2015 г. / , 15:26 / через 2 года

Домашние деньги уходят с рынка облигаций, обещая пройти погашения и оферты

МОСКВА, 27 окт (Рейтер) - Микрофинансовая компания Домашние деньги не будет размещать новые облигации ни в этом, ни в следующем году и уверена в полном исполнении своих обязательств по облигационным займам, сказал главный исполнительный директор компании Андрей Бахвалов.

МФО разместила в 2012 и 2013 годах облигации номинальным объемом 2 миллиарда рублей: по серии 01 в 2016 году предстоит оферта, по серии БО-01 - погашение, а ставки купона перед этими событиями составят 27 и 22 процента годовых (сейчас по БО-01 - 24 процента годовых).

“Все до сих пор ждут, пройдем ли мы оферту: сколько надо пройти оферт, чтобы все поняли, что пройдем”, - сказал Бахвалов.

Облигации Домашних денег заметно отличаются от бумаг других эмитентов третьего эшелона высокой ставкой купона: компаний, готовых платить по купону от 22 до 27 процентов годовых, на локальном рынке не было и нет.

Два новых выпуска биржевых облигаций, на 3,5 миллиарда рублей совокупно, которые зарегистрированы на бирже, Домашние деньги размещать не планируют:

“У нас готово несколько выпусков, но мы не готовы размещаться в этом году, в следующем - тоже нет”.

Сейчас рынок публичного долга полностью и как минимум до конца года закрыт для компаний третьего эшелона: сохраняющаяся волатильность нефтяных фьючерсов держит рубль и ставки на локальном рынке в зоне риска, поэтому инвесторы просили бы при размещении существенную премию, что привычно делает более выгодными банковские кредиты.

Облигации занимают в структуре источников фондирования МФО только 8 процентов с учетом того, что часть выпусков была выкуплена в рамках оферты.

Основная часть - 57 процентов - приходится на банковские кредиты, 19 и 16 процентов - на займы юридических и физических лиц. Компания использует заемные средства 14 банков, срочность кредитной линии составляет от 2 до 3 лет, средняя ставка фондирования на текущий момент порядка 20 процентов, сказал финансовый директор компании Иван Веденеев.

“По рублям мы привлекаем по ставке около 22-23 процентов, в валюте - на уровне 17-18 процентов. Тренд на текущий момент, как и на банковском рынке, в сторону понижения: у нас еще есть в портфеле дорогое привлечение от физических лиц, но постепенно оно замещается более дешевым”, - сказал Веденеев.

Согласно отчетности по РСБУ, чистая прибыль Домашних денег за первое полугодие составила 451 миллион рублей (+29 процентов к первому полугодию 2014 года), размер собственного капитала - 1,3 миллиарда рублей.

Консолидированная финотчетность по МСФО Домашних денег раскрывается с учетом материнской компании Adela Financial Retail Group, капитал которой в 2015 году был увеличен на $25,3 миллиона в первом полугодии и на $6,7 миллиона - во втором полугодии текущего года. Увеличение капитала ООО Домашние деньги также планируется, но пока сумма и сроки - на стадии согласования.

“Если потребуется увеличить капитал, по нормативам ЦБ, оценим ситуацию, тогда будем принимать решение”, - сказал Бахвалов.

На 30 июня 2015 года норматив достаточности собственных средств Домашних денег составлял 9,71 процента при минимальном значении 5 процентов, норматив ликвидности - 145,35 процента при минимальном значении 70 процентов. (Елена Орехова)

0 : 0
  • narrow-browser-and-phone
  • medium-browser-and-portrait-tablet
  • landscape-tablet
  • medium-wide-browser
  • wide-browser-and-larger
  • medium-browser-and-landscape-tablet
  • medium-wide-browser-and-larger
  • above-phone
  • portrait-tablet-and-above
  • above-portrait-tablet
  • landscape-tablet-and-above
  • landscape-tablet-and-medium-wide-browser
  • portrait-tablet-and-below
  • landscape-tablet-and-below