January 31, 2018 / 10:04 AM / 21 days ago

Blackstone договорилась о покупке мажоритарной доли в ключевом подразделении Thomson Reuters

ЛОНДОН/НЬЮ-ЙОРК, 31 янв (Рейтер) - Американская инвесткомпания Blackstone Group LP во вторник договорилась о приобретении мажоритарной доли подразделения Financial and Risk - ключевого для Thomson Reuters Corp , забронировав место в авангарде поставщиков финансовой информации на Уолл-стрит.

Сделка на сумму $20 миллиардов стала крупнейшей для Blackstone со времен мирового финансового кризиса. Blackstone получит 55 процентов акций Financial and Risk, говорится в заявлении двух компаний. Thomson Reuters сохранит за собой 45 процентов акций подразделения и получит за него около $17 миллиардов, в том числе порядка $3 миллиардов наличными от Blackstone и около $14 миллиардов за счет долга и привилегированных акций, выпущенных новым бизнесом, сообщили компании.

Blackstone - один из крупнейших в мире инвесторов - сотрудничает с большинством ведущих банков Уолл-стрит, которые являются клиентами флагманского ПО Thomson Reuters - Eikon.

Управлять подразделением будет совет директоров из 10 человек, в который войдут пять представителей Blackstone и четыре - Thomson Reuters. Президент и глава нового бизнеса будет членом совета директоров без права голоса. Компании пока не сообщили, кто займет эту должность.

Торгуемые в США акции Thomson Reuters выросли на 2,2 процента до $47,52 после завершения официальной торговой сессии вторника, поднявшись на 7,1 процента в ходе торгов, в то время как бумаги Blackstone после завершения сессии сбавили 0,2 процента.

ПРИНЦИПЫ ДОВЕРИЯ

Наиболее острым вопросом в ходе переговоров была судьба международного информационного агентства Рейтер (Reuters), поставляющего новости и аналитику для терминала Eikon, сообщили два осведомленных источника, пожелавших остаться неназванными.

В частности, обсуждения фокусировались вокруг так называемых принципов доверия Thomson Reuters, которые подразумевают сохранение “независимости, честности и беспристрастности” в предоставлении новостей.

В заявлении Thomson Reuters и Thomson Reuters Founders Share Co, контролирующей редакционную независимость Рейтер с момента дебюта компании на бирже в 1980-х годах, говорится о “косвенных изменениях” в “механизмах” принципов доверия. Характер изменений не уточняется.

До сих пор принципы доверия распространялись не только на Рейтер, но и на все остальные подразделения Thomson Reuters.

Глава Thomson Reuters Джим Смит сказал в интервью, что партнерство с Blackstone потребовало уточнения того, где должны применяться эти принципы.

В рамках сделки с Blackstone “принципы доверия применяются везде, где мы используем бренд Reuters или в тех случаях, когда третья сторона использует бренд Reuters в каком-либо продукте”, сказал Смит.

Помимо Рейтер, Thomson Reuters сохранит за собой подразделения Legal и Tax and Accounting.

Financial and Risk будет в течение 30 лет осуществлять ежегодные выплаты Рейтер в размере не менее $325 миллионов, чтобы гарантировать себе доступ к новостным сервисам. Общая сумма выплат составит почти $10 миллиардов. Размер выплат будет корректироваться с учетом инфляции, сообщило руководство компании.

Финансовый директор Thomson Reuters Стефан Белло сообщил инвесторам, что эти платежи равнозначны объему средств, которые Financial and Risk выделяло Рейтер, с “небольшой прибавкой”.

После закрытия сделки выручка Рейтер составит около $625 миллионов, включая ежегодный платеж Financial and Risk и около $300 миллионов в виде выручки медиабизнеса, что чуть выше расходной базы подразделения, сказал Белло.

Ким Уильямс, глава Thomson Reuters Founders Share Company, сказал, что преимуществом сделки станет то, что Рейтер превратится “из центра издержек Thomson Reuters в работающее в полную силу подразделение с собственным счетом прибылей и убытков”.

Thomson Reuters ждет завершения сделки во второй половине 2018 года. Во вторник компания сообщила, что ее финансовые результаты за 2017 год, скорее всего, превысят прогноз, а выручка увеличится на 1 процент.

СЕМЬЯ ТОМСОН

Сумма $17 миллиардов, которую Thomson Reuters выручит в результате сделки, соответствует той, что Thomson Corp, контролируемая семьей Томсон, заплатила за базирующуюся в Лондоне компанию Рейтер в 2008 году. В результате этой сделки была создана Thomson Reuters Group.

Компания планирует использовать от $9 миллиардов до $10 миллиардов для обратного выкупа акций, а остальные - для погашения задолженности, инвестиций в подразделения Legal и Tax & Accounting и ряда выборочных приобретений.

Woodbridge, инвестиционная компания семьи Томсон, примет участие в обратном выкупе акций, сохранив от 50 до 60 процентов акций Thomson Reuters. Компания, которой на текущий момент принадлежит 64-процентная доля акций Thomson Reuters, не была немедленно доступна для комментариев в отношении сделки.

За последние шесть лет семья Томсон продала ряд активов, сократила число продуктов в сегменте F&R примерно на 70 процентов с 2012 года, в то же время сократив численность сотрудников подразделения на 25 процентов, показали данные Morningstar Equity Research. Глава Thomson Reuters Джеймс Смит сказал в ходе телефонной беседы с инвесторами, что компания видит возможность для дальнейшего сокращения расходов в новом подразделении F&R.

Thomson Reuters также стремится продать неключевые активы, в число которых входило подразделение интеллектуальной собственности и науки, которое компания продала частным инвестиционным компаниям Onex Corp и Baring Private Equity Asia за $3,55 миллиарда в 2016 году.

Оригинал сообщения на английском языке доступен по коду: (Памела Барбалья, Джессика Тункель и Грег Румелиотис. Перевели Марина Боброва и Ксения Орлова. Редактор Максим Родионов)

0 : 0
  • narrow-browser-and-phone
  • medium-browser-and-portrait-tablet
  • landscape-tablet
  • medium-wide-browser
  • wide-browser-and-larger
  • medium-browser-and-landscape-tablet
  • medium-wide-browser-and-larger
  • above-phone
  • portrait-tablet-and-above
  • above-portrait-tablet
  • landscape-tablet-and-above
  • landscape-tablet-and-medium-wide-browser
  • portrait-tablet-and-below
  • landscape-tablet-and-below