May 30, 2019 / 3:03 PM / 5 months ago

ЦБР продолжит охлаждать потребкредитование и стимулировать девалютизацию

МОСКВА, 30 мая (Рейтер) - Банк России считает уязвимостью финансовой системы быстрый рост необеспеченного потребительского кредитования на фоне стагнации доходов населения и может снова повысить надбавки к коэффициентам риска по данным ссудам при избыточных темпах роста задолженности, говорится в обзоре финансовой стабильности ЦБ.

ЦБР называл повышательное влияние на цены со стороны ускоряющегося роста потребительского кредитования одним из основных среднесрочных проинфляционных рисков.

Кроме того, регулятор обещает продолжить активное использование надбавок к коэффициентам риска по наиболее уязвимым сегментам ипотечного кредитования.

“Дальнейшая стагнация реальных доходов населения может привести к росту неплатежей по потребительским кредитам”, - указал регулятор.

За первый квартал сокращение реальных располагаемых доходов населения составило 2,3% в годовом выражении, а годовой темп роста ипотеки на 1 апреля достиг 24,7%, необеспеченного потребкредитования – 24,3%.

С 1 апреля ЦБР уже повысил надбавки к коэффициентам риска по потребительским кредитам и “в случае сохранения избыточных темпов роста” ссудной задолженности надбавки могут быть дополнительно увеличены с учетом значений показателя долговой нагрузки физического лица (ПДН), рассчитывать который банки будут обязаны начиная с 1 октября 2019 года.

ЦБР продолжит внедрять меры “мягкого стимулирования” девалютизации банковских балансов и рассматривает вопрос о повышении норматива обязательного резервирования по обязательствам перед населением в иностранной валюте.

Кроме того, обсуждается вопрос о правке закона о страховании вкладов для снижения предельного отклонения ставок по вкладам в иностранной валюте от базовой доходности, сверх которого банки уплачивают дополнительные и повышенные страховые взносы.

Уязвимость банковского сектора связана с сохранением высокой чувствительности к риску ликвидности и процентному риску на фоне значительной доли привлечений на короткий срок, пишет ЦБ.

По его мнению, увеличение доли краткосрочного фондирования связано с текущей конъюнктурой (ожиданием снижения процентных ставок) и не представляет пока угрозы.

Растущая концентрация кредитного портфеля банков на отдельных крупнейших заемщиках с высокой долговой нагрузкой - это еще одна потенциальная уязвимость, но здесь ЦБ решил пока только мониторить позиции крупнейших банков в этих обязательствах.

ВНЕШНИЕ РИСКИ

Кроме внутренних уязвимостей, ЦБР выделяет три ключевых внешних риска для устойчивости финансового рынка России: замедление глобального экономического роста, неопределенность относительно дальнейшей политики ведущих центральных банков и геополитика.

“Дальнейшая риторика ведущих центральных банков во многом будет определять волатильность потоков капитала”, - указал ЦБ.

Усиление торговых споров между США и Китаем и другими странами может привести к сокращению объемов глобальной торговли, иметь серьезное влияние на инфляцию, настроения потребителей и в конечном счете на глобальный экономический рост, говорится в обзоре.

Устойчивость экономики России к внешним вызовам в последние годы повысилась, считает ЦБ, благодаря улучшению фундаментальных макропоказателей (снижение инфляции, переход к профициту бюджета, увеличение положительного сальдо текущего счета платежного баланса, уменьшение внешнего долга, увеличение международных резервов).

ЦБР напоминает, что для стабилизации ситуации на рынках у него есть целый набор инструментов - валютное репо, свопы или изменение расписания покупок валюты в рамках бюджетного правила. (Елена Фабричная. Редактор Дмитрий Антонов)

0 : 0
  • narrow-browser-and-phone
  • medium-browser-and-portrait-tablet
  • landscape-tablet
  • medium-wide-browser
  • wide-browser-and-larger
  • medium-browser-and-landscape-tablet
  • medium-wide-browser-and-larger
  • above-phone
  • portrait-tablet-and-above
  • above-portrait-tablet
  • landscape-tablet-and-above
  • landscape-tablet-and-medium-wide-browser
  • portrait-tablet-and-below
  • landscape-tablet-and-below